Track record - Hvad det er, definition og koncept

Track record er resultatkurven for en investor, en kollektiv investeringsinstitution eller et handelssystem i en bestemt periode.

Track record er dannet af det sæt af operationer, der udføres af en erhvervsdrivende i en periode. For at sige det på en eller anden måde er track record for den erhvervsdrivende, da den akademiske record er for den studerende ved et universitet. Det er resultathistorikken.

For eksempel, hvis en studerende har gennemført tre universitetsgrader og i alt 120 fag, vil hans track record være den akademiske rekord, der afspejler alle hans karakterer.

Et andet eksempel kan være en virksomheds regnskabsposter. Virksomheden afspejler sit overskud eller tab samt balancen i årsregnskabet. Men din track record vil være registreringen af ​​alle de regnskabsposter, der fører dig til at opnå dette resultat. Disse regnskabsposter registreres i journalen.

Forskel mellem track record og hovedstatistik

I første omgang er det vigtigt at skelne godt mellem track record og main statistik. De vigtigste statistikker har at gøre med rentabilitet og risiko.

Det normale er, at investeringsfonde eller handlende tilbyder information om, hvad de har opnået (rentabilitet), hvad de har mistet (maksimal udnyttelse) og variationen i disse gevinster og tab (volatilitet). Den første er et mål for fortjeneste, mens de sidste to er mål for risiko. Track record går dog meget længere. Det er en detaljeret oversigt over hver operation.

Nedenfor er et eksempel på, hvad der er en track record, og hvad der ikke er en track record.

Det er ikke en track record

Selvom de er detaljerede statistikker, betragtes dataene i billedet ovenfor ikke som en track record. De er detaljerede statistikker over resultaterne af et handelssystem, men kun det.

Det er en track record

Det øverste billede er en reel track record. Det er track record for de første 36 operationer i det samme handelssystem fra det første billede. Denne track record har i alt 1276 operationer over 9 måneder. Som vi kan se, har vi hver operation registreret i detaljer. Tidspunktet, typen af ​​operation (lang eller kort), antal kontrakter, der købes eller sælges, indgangsprisen, exitprisen osv.

Bedømmelse af en track record

For at vurdere en erhvervsdrivendes driftshistorie anbefales det at vide, hvilke variabler vi skal undersøge. I vores tilfælde er det ikke let at undersøge 1276 operationer. Derfor skal vi drage generelle konklusioner gennem dets undersøgelse. Der er mange måder at vurdere en track record på. Den enkleste vises i den rapport, vi oprindeligt har set. Det vil sige detaljerede statistikker over resultathistorikken.

I denne detaljerede undersøgelse har vi ud over grafen mange statistikker. Blandt de vigtigste er:

• Omkostningseffektivitet: Det opnås ved at dividere det samlede nettofortjeneste med den oprindelige indbetaling ganget med 100 for at udtrykke det som en procentdel. I dette tilfælde er den indledende indbetaling $ 20.000. Så rentabiliteten er 379% ((75.880,46 / 20.000) * 100)
• Profitfaktor eller profitfaktor: Hvor mange euro eller dollars vi tjener for hver euro eller dollar, vi mister. I dette tilfælde mister vi $ 1 for hver $ 2,23, vi tjener.
• Maksimal nedtrapning: Maksimal reduktion med hensyn til vores kapital i den undersøgte periode. Den maksimale udnyttelse af dette handelssystem er 3,79%. Med andre ord har det maksimale tab, vi har haft, været 3,79% i den undersøgte periode.
• Succesrate: Det er en relevant statistik, men ikke en afgørende. Med andre ord, hvad der virkelig er vigtigt, er, hvor meget systemet vinder, når det lykkes, og hvor meget det taber, når det fejler. I dette tilfælde rammer handelssystemet 18% af tiden og mislykkes 82%. Selvfølgelig, når han lykkes, vinder han meget mere, end når han taber. Derfor er rentabiliteten positiv. Det er frem for alt vigtigt at vide, at du vil savne mere, end du vil have ret.

Andre vigtige foranstaltninger til vurdering af track record er VaR, volatilitet eller en Monte Carlo simulering. Endelig skal det bemærkes, at det er meget vigtigt at studere en track record detaljeret, før man ansætter en professionel. Track record skal revideres af et selskab, der er juridisk kvalificeret til at gøre det. Hvis track record ikke revideres, har den ingen værdi. Uden denne forudgående undersøgelse tilrådes det ikke at investere.