Arbejdskapital er en regnskabsmæssig størrelse, der henviser til de økonomiske ressourcer, som en virksomhed har inden for sine aktiver for at opfylde betalingsforpligtelser på kort sigt og relateret til dens økonomiske aktivitet.
I en enkel regnskabsordning fokuserer arbejdskapitalbegrebet på de kapitalressourcer, som en given virksomhed kan stole på på kort sigt for at drive. Det vil sige de hovedstæder, der ofte bruges i den daglige økonomiske aktivitet, som virksomheden udfører.
Disse ressourcer, der ejes af virksomheden, er kontante, porteføljen af finansielle produkter og andre investeringer foretaget af virksomheden.
Af denne grund identificeres arbejdskapital normalt med begrebet omsætningsaktiver på balancen. Til gengæld er det almindeligt, at begrebet arbejdskapital identificeres med en organisations likviditet.
Vi skal huske, at virksomheder normalt skal opfylde kortsigtede krav til input eller råvarer, betaling til arbejdere, udskiftning af aktiver, blandt andre. Ellers kan de ikke fortsætte med at arbejde.
For at overholde ovenstående er der behov for likvide ressourcer, det vil sige, der hurtigt kan omdannes til (eller er) kontanter.
Hovedkarakteristika ved arbejdskapital
De ressourcer, som et bestemt firma bruger til at opfylde forpligtelserne i dets produktive arbejde, udgør arbejdskapitalen.
På denne måde har hvert samfund forskellige regnskabskonti, der har til formål at favorisere eller muliggøre levering af input for at starte sin aktivitet, hvilket muliggør en virksomheds normale drift.
Køb af råvarer eller betaling af løn på dette tidspunkt kræver evnen til at betale øjeblikkeligt ved hjælp af penge eller andre lignende monetære instrumenter til kortvarig betaling.
Beregning af arbejdskapital
For at beregne arbejdskapitalen på den mest objektive måde skal de aktuelle aktiver trækkes fra virksomhedens kortfristede forpligtelser. Dette er kendt som netto arbejdskapital.
Det skal bemærkes, at kortfristede aktiver er dem, der består af kontanter (på kontanter og bankkontoen) og de værdier, der let kan omdannes til penge. Vi henviser f.eks. Til kundefordringer fra kunder (med betingelser på mindre end et år) og lagre.
Ligeledes omfatter kortfristede forpligtelser alle de forpligtelser, der skal opfyldes på kort sigt. For eksempel har vi gæld hos leverandører, der skal betales inden for tredive dage.
Eksempel på arbejdskapital
For bedre at forstå begrebet arbejdskapital kan vi bruge et eksempel. Lad os forestille os, at et firma præsenterer følgende konti (alle målt i euro):
- Kontanter / banker: 4.000
- Lager: 5.000
- Kortfristede tilgodehavender: 6.000
- Maskiner og udstyr: 10.000
- Jord: 25.000
- Kortfristede konti, der skal betales: 10.000
- Langfristede konti, der skal betales: 16.000
- Aktiver: 24.000
Så for at estimere netto arbejdskapital beregner vi først omsætningsaktiver, der vil omfatte kontanter / banker, lager og kortfristede tilgodehavender og tilføjer:
4.000 + 5.000 + 6.000 = 15.000 euro
Ligeledes vil kortfristede forpligtelser kun omfatte kortfristede gældsbeløb (10.000 euro), så nettoarbejdskapitalen vil være:
15.000-10.000 = 5.000 euro
Betydningen af arbejdskapital
Det er vigtigt at bemærke, at en virksomhed kan have en høj egenkapital og ikke have lignende arbejdskapital på samme tid. Det modsatte ville også ske. Denne manglende afhængighed vil have at gøre med sammensætningen eller strukturen af virksomhedens aktiver og passiver.
For eksempel kan et firma have en stor mængde fast ejendom inden for sin egenkapital, men det kan ikke stå over for flere kortvarige betalinger, fordi det ikke har konstant monetært afkast. Dette er almindeligt i krisetider eller manglende likviditet.
Derefter kan det udledes, at denne størrelse (arbejdskapital) er særlig vigtig i virksomheder med kommerciel karakter og behov for (på grund af deres sædvanlige aktivitet) kortvarige betalingsmidler for konstant ind- og udgang af input og output .